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Le référent handicap, joignable à referent@enfpi.fr.
Retour à Finance et investissement
Programme de formation · Finance et investissement
CIFConseiller en investissements financiers.
- Formation ouverte et à distance (FOAD)
- Sessions permanentes
- Permet l'inscription ORIAS
Durée
150 h
Volume pédagogique réglementaire.
Rythme
Sessions permanentes
Vous entrez quand vous le décidez.
Tarif
À partir de 499 €
Non soumis à la TVA, le prix affiché est le prix payé.
Sanction
Livret de formation
Justificatif de compétence professionnelle CIF.
Une formation réglementée
Ce que vous saurez faire à l’issue du parcours.
- 01
Décrire le statut de conseiller en investissements financiers, ses conditions d'accès, son périmètre d'activité et sa supervision par l'AMF et les associations agréées.
- 02
Identifier les principaux instruments financiers, leurs caractéristiques et les risques qui leur sont attachés.
- 03
Appliquer le cadre du démarchage bancaire et financier, de la fourniture à distance de services financiers et de l'offre au public de titres.
- 04
Connaître et évaluer le client, vérifier le caractère adéquat du produit ou du service recommandé et l'informer de façon claire, exacte et non trompeuse.
- 05
Prévenir et gérer les conflits d'intérêts, protéger les données personnelles et conserver les enregistrements requis.
- 06
Mettre en œuvre les obligations de lutte contre le blanchiment, de lutte anticorruption et de traitement des réclamations.
- 07
Organiser la gouvernance des instruments financiers, du marché cible à la fiche produit interne.
- Public concerné
- Toute personne qui souhaite exercer le conseil en investissements financiers, à titre individuel ou comme personne physique ayant le pouvoir de gérer ou d'administrer une personne morale habilitée, et qui ne justifie ni du diplôme ni de l'expérience professionnelle ouvrant les deux autres voies. Le parcours vise également les courtiers en assurance et les intermédiaires en opérations de banque qui veulent étendre leur activité au conseil en investissements financiers.
- Prérequis
- Aucun diplôme exigé, la formation est accessible à tous. Maîtrise du français, ordinateur avec navigateur à jour, connexion internet haut débit et usage courant d'internet.
- Délai d’accès
- 48 heures ouvrées en moyenne entre la réception de l'accord et l'activation du compte. En cas de demande de financement, ce délai est allongé du temps d'instruction du financeur, à anticiper.
- Modalités d’accès
-
- Demande de devis depuis le site, par téléphone ou par courriel.
- Entretien ou échange par courriel de positionnement, pour vérifier l'adéquation du parcours à votre situation.
- Envoi de la convention ou du contrat de formation, à retourner signé.
- Ouverture de vos accès à la plateforme dès réception de l'accord.
Le programme étant fixé par un texte réglementaire, le parcours n’est pas individualisé : l’échange confirme votre choix ou vous oriente vers un autre parcours. Ses conclusions sont conservées à votre dossier.
- Lieu
- Formation individuelle et entièrement à distance, sans regroupement ni horaire imposé. Une session en présentiel peut être organisée sur demande.
Accessibilité
Le parcours s’adapte.
Dites-nous ce dont vous avez besoin.
Toute situation particulière est étudiée avant l’entrée en formation.
Ce qui peut être aménagé l’est, et ce qui ne peut pas l’être vous est dit.
Ce qui s’adapte
Le rythme, la durée d’accès à la plateforme, le temps accordé aux évaluations et l’accompagnement du tuteur.
Les supports
Les contenus existent sous plusieurs formes : écrit, audio et vidéo. Vous suivez le parcours par celle qui vous convient.
Quand le dire
Dès l’inscription ou à tout moment du parcours, en lien avec l’AGEFIPH et Cap emploi.
La formation se déroulant intégralement à distance, aucune contrainte d’accès aux locaux ne s’applique : l’ENFPI ne reçoit pas de public, ses locaux n’étant pas un établissement recevant du public.
Le programme · 5 modules
Un parcours découpé module par module.
Le programme homologué distingue un module général et quatre modules spécialisés. Chacun précise son volume horaire, ses objectifs et ses chapitres. Le total correspond au volume réglementaire de 150 h.
-
Unité 1 Connaissances générales sur le conseil en investissements financiers 35 h
Première unité du programme fixé par l'instruction AMF DOC-2020-04. Elle pose le statut de conseiller en investissements financiers, présente les instruments financiers et décrit le dispositif de supervision.
À l’issue de ce module
- Décrire le statut de CIF : conditions d'accès, activités autorisées et interdites, obligations d'adhésion et d'immatriculation.
- Identifier les principales catégories d'instruments financiers et leurs caractéristiques.
- Situer les rôles respectifs de l'AMF, de l'ORIAS et des associations professionnelles agréées dans la supervision des CIF.
Programme pédagogique
- 01
Définition, activités et conditions d'accès 7 h
Définition du conseil en investissements financiers à l'article L. 541-1 du Code monétaire et financier, activités relevant du statut, cumul avec d'autres statuts, conditions d'âge, d'honorabilité et de compétence.
- 02
Adhésion, immatriculation et obligations du CIF 7 h
Adhésion à une association professionnelle agréée, immatriculation à l'ORIAS, assurance de responsabilité civile professionnelle, obligations déclaratives et documentaires.
- 03
Titres de capital, titres de créance et organismes de placement collectif 7 h
Caractéristiques, rendement et risque des actions, des obligations, des parts et actions d'organismes de placement collectif.
- 04
Contrats financiers, produits structurés et placements non cotés 7 h
Contrats financiers, produits structurés, placements non cotés, assurance-vie en unités de compte, lecture d'un document d'information clé.
- 05
AMF, ORIAS et associations agréées 7 h
Contrôles de l'AMF et des associations agréées, pouvoirs de sanction, obligations de reporting, veille réglementaire.
-
Unité 2 Connaissances générales sur les modes de commercialisation des instruments financiers 35 h
Deuxième unité du programme. Elle couvre les modes de commercialisation des instruments financiers, les services d'investissement, l'offre au public, la typologie des risques et la finance durable.
À l’issue de ce module
- Appliquer le régime du démarchage bancaire et financier et de la fourniture à distance de services financiers.
- Distinguer les services d'investissement et leurs prestataires.
- Qualifier les risques attachés à un instrument financier et intégrer les préférences de durabilité du client.
Programme pédagogique
- 01
Le démarchage bancaire ou financier et la fourniture à distance de services financiers 7 h
Définition et champ du démarchage aux articles L. 341-1 et suivants du Code monétaire et financier, personnes habilitées, produits interdits, règles de conduite, vente à distance.
- 02
Les services d'investissement 7 h
Liste des services d'investissement et des services connexes, prestataires habilités, articulation avec le conseil en investissements financiers.
- 03
Le régime de l'offre au public de titres financiers 7 h
Offre au public et placement privé, prospectus, financement participatif, obligations d'information de l'émetteur.
- 04
Les différents types de risques 7 h
Risques de crédit, de taux, de liquidité, de volatilité, de marché, de contrepartie, opérationnel, liés aux émetteurs et de change, et leur explication au client.
- 05
La finance durable 7 h
Règlement SFDR, taxonomie, labels, recueil des préférences de durabilité du client et intégration dans la recommandation.
-
Unité 3 Règles de bonne conduite des conseillers en investissements financiers 35 h
Troisième unité du programme. Elle traite des règles de bonne conduite envers le client, de la confidentialité des données à la formalisation de la déclaration d'adéquation.
À l’issue de ce module
- Protéger les données du client et conserver les enregistrements requis.
- Prévenir, gérer et traiter les conflits d'intérêts.
- Recueillir les informations sur le client, évaluer son profil et vérifier le caractère adéquat de la recommandation.
- Délivrer au client une information claire, exacte et non trompeuse et formaliser la déclaration d'adéquation.
Programme pédagogique
- 01
Confidentialité, protection des données, enregistrement et conservation 7 h
Secret professionnel, règlement général sur la protection des données appliqué au cabinet, enregistrement des échanges et conservation des documents.
- 02
Les conflits d'intérêts : prévention, gestion et traitement 7 h
Cartographie des situations, politique de gestion des conflits, information du client, rémunérations et avantages.
- 03
La connaissance et l'évaluation du client 7 h
Recueil des informations, connaissances et expérience, situation financière, objectifs, tolérance au risque, préférences de durabilité.
- 04
L'obligation de vérifier le caractère adéquat du produit ou du service recommandé 7 h
Test d'adéquation, déclaration d'adéquation, recommandation personnalisée, suivi dans le temps.
- 05
L'information du client 7 h
Document d'entrée en relation, lettre de mission, rapport écrit, information sur les coûts et les frais, communications promotionnelles.
-
Unité 4 Règles d'organisation des conseillers en investissements financiers 35 h
Quatrième unité du programme. Elle couvre l'organisation du cabinet : lutte contre le blanchiment, traitement des réclamations, lutte anticorruption et veille de l'identité numérique.
À l’issue de ce module
- Mettre en œuvre les obligations de vigilance et de déclaration de soupçon.
- Organiser le traitement des réclamations et la médiation.
- Prévenir les risques de corruption et connaître les responsabilités et sanctions encourues.
- Surveiller son identité numérique et son exposition en ligne.
Programme pédagogique
- 01
Assujettissement, approche par les risques et vigilance 7 h
Assujettissement du conseiller, approche par les risques, identification et connaissance du client, vigilance constante.
- 02
Déclaration de soupçon, gel des avoirs et contrôle interne 7 h
Déclaration de soupçon à TRACFIN, gel des avoirs, conservation des documents, contrôle interne et formation.
- 03
Le traitement des réclamations des clients 7 h
Procédure de traitement, délais, information du client, médiateur de l'AMF, enregistrement et analyse des réclamations.
- 04
La lutte anticorruption, responsabilités et sanctions 7 h
Loi Sapin 2, cartographie des risques, cadeaux et invitations, responsabilités civile, pénale et disciplinaire.
- 05
La veille digitale de son identité 7 h
Présence en ligne du conseiller, communications sur les réseaux, usurpation d'identité, surveillance et réaction.
-
Unité 5 La gouvernance des instruments financiers 10 h
Cinquième unité du programme, dix heures en deux séances de cinq. Issue de la directive MIF 2, la gouvernance des produits est le socle de la légitimité du conseil et la garantie de la protection de l'investisseur. Onze chapitres, du cadre réglementaire aux sanctions récentes de l'AMF.
À l’issue de ce module
- Maîtriser le cadre européen et français de la gouvernance des produits : MIF 2, règlement général de l'AMF, positions et recommandations DOC-2006-23, DOC-2018-04 et DOC-2013-07.
- Comprendre et appliquer les notions de marché cible positif et négatif.
- Organiser le processus interne de sélection, de référencement et de suivi des produits.
- Intégrer les préférences de durabilité dans la gouvernance des produits et dans le conseil.
- Articuler la gouvernance des produits avec l'information précontractuelle et la documentation client.
- Identifier les risques de sanction liés à une gouvernance défaillante, à partir de décisions récentes de la Commission des sanctions.
Programme pédagogique
- 01
Origine et fondements européens de la gouvernance des produits : MIF 2 et ses objectifs
De la crise de confiance à l'impératif de protection, les trois piliers de MIF 2, la chaîne de responsabilités partagées entre producteur et distributeur, l'évolution des obligations du conseiller, étude d'une sanction de l'AMF.
- 02
Les textes applicables aux CIF : règlement général, DOC-2006-23, DOC-2018-04 et DOC-2013-07
Le socle, la doctrine et l'application : le règlement général de l'AMF, le guide pratique DOC-2006-23, l'intégration de MIF 2 par DOC-2018-04, la compétence professionnelle garantie par DOC-2013-07.
- 03
Le processus de validation produit côté producteur
Fondements et cadre du processus de validation, méthodologie et gouvernance interne, définition du marché cible, dialogue entre producteur et distributeur, étude de cas d'un fonds thématique.
- 04
Le marché cible : définition, catégories et mise en œuvre
Définition, cadre et principes du marché cible, ses catégories d'analyse, sa mise en œuvre pratique par le conseiller.
- 05
L'application aux CIF des orientations de l'ESMA
Transposition des orientations européennes par la doctrine de l'AMF, mise en œuvre pratique, facteurs de durabilité, application différenciée selon les instruments, rôle des associations professionnelles, audit et contrôle du dispositif.
- 06
La cartographie de l'offre produits et les fiches produit internes
La cartographie de l'offre comme outil de vision stratégique, la fiche produit interne comme socle de la conformité et du conseil.
- 07
L'intégration des préférences de durabilité
Cadre normatif de la durabilité, effet sur le processus de gouvernance du producteur, transformation du conseil pour le distributeur, risques, contrôles et bonnes pratiques.
- 08
L'articulation entre gouvernance des produits et information précontractuelle
Fondements et principes, articulation opérationnelle de la gouvernance du produit à l'information du client, analyse d'une décision de la Commission des sanctions.
- 09
Cas pratiques de mauvaise gouvernance et sanctions de l'AMF
Autopsie des défaillances, panorama des manquements sanctionnés, construction d'une procédure de gouvernance robuste et conforme.
- 10
Mises à jour réglementaires et priorités de supervision
Un environnement en mutation rapide, les priorités de supervision annoncées par l'AMF.
- 11
Cas pratiques et jurisprudence récents
La sanction comme outil pédagogique, analyse de décisions récentes de la Commission des sanctions.
Comment cela se passe
Une formation à distance et accompagnée.
- Formation ouverte et à distance au sens de l'article L. 6313-2 du Code du travail, sur une plateforme e-learning sécurisée accessible 24 h/24 et 7 j/7 pendant douze mois.
- Contenus variés : livres numériques, présentations, vidéos, podcasts, fiches mémo, quiz interactifs et études de cas.
- Un encadrement à trois voix : un tuteur pédagogique dédié pour les contenus et la progression, un référent administratif pour le dossier, un référent technique pour la plateforme.
- Tuteur pédagogique attitré dès l'ouverture des accès, joignable par messagerie interne, courriel, téléphone ou visioconférence, du lundi au samedi de 9 h à 20 h.
- Tableau de bord personnel réunissant la progression, les résultats des quiz et le temps passé.
- Séances de coaching et de mentorat après la formation, sans frais supplémentaires, pour accompagner l'installation dans le statut.
Modalités d’évaluation
- Test de positionnement à l'entrée en formation, qui mesure le niveau de départ et sert de référence à l'évaluation des acquis.
- Quiz d'entraînement à correction immédiate et en accès illimité à l'issue de chaque unité, dont les résultats orientent la révision avec le tuteur.
- Examen final en ligne de cent questions ou séries d'affirmations réparties sur tout le programme, à quatre réponses dont une seule exacte, supervisé par un formateur.
- Seuil de réussite fixé à 70 bonnes réponses sur 100. Le test peut être repassé autant de fois que nécessaire, sans frais supplémentaires.
- Assiduité établie par le relevé de connexion, enregistré à la seconde et consultable à tout moment par l'apprenant, son tuteur et, le cas échéant, le responsable de formation de son entreprise.
Sanction de la formation
Un livret de formation CIF conforme à l'instruction AMF DOC-2013-07 est délivré à l'issue du parcours. Il mentionne les objectifs de la formation, la nature des enseignements suivis et les résultats du contrôle des compétences, qui en constituent l'annexe. Il justifie de la formation professionnelle adaptée prévue au 2° de l'article 325-1 du règlement général de l'AMF. Il est présenté à l'association professionnelle agréée lors de la demande d'adhésion, puis à l'ORIAS pour l'immatriculation. Cette formation n'ouvre aucune équivalence avec une autre habilitation.
Cadre réglementaire
L'article L. 541-2 du Code monétaire et financier renvoie au règlement général de l'Autorité des marchés financiers pour les conditions de compétence professionnelle. L'article 325-1 de ce règlement ouvre trois voies : un diplôme sanctionnant trois années d'études supérieures juridiques, économiques ou de gestion, une expérience professionnelle de deux ans acquise au cours des cinq années précédentes, ou une formation professionnelle adaptée d'une durée minimale de 150 heures. Ce parcours est cette troisième voie. Les thèmes qu'il couvre sont ceux que l'instruction AMF DOC-2020-04 impose aux associations professionnelles de vérifier. La formation ne dispense pas des autres conditions d'accès, notamment l'âge, l'honorabilité, l'adhésion à une association professionnelle agréée par l'AMF et l'assurance de responsabilité civile professionnelle.
Suite et débouchés
- L'actualisation annuelle exigée par l'association professionnelle agréée dès la première année d'exercice.
- La certification AMF pour ceux qui rejoignent un prestataire de services d'investissement.
- Les parcours de conformité LCB-FT pour approfondir la vigilance et la gouvernance des produits.
Contacts
ENFPI, 14 avenue de l'Opéra, 75001 Paris.
01 86 95 09 24
contact@enfpi.fr
- Référent pédagogique et handicap : Joignable à referent@enfpi.fr
Les formations ORIAS ne sont pas éligibles au CPF.
TVA non applicable, article 261-4-4°-a du Code général des impôts.
Votre situation mérite une réponse précise.
Dites-nous votre statut et votre échéance. Nous répondons avec le parcours qui la couvre, sa durée et son tarif.
Pour aller au texte
Les sources et nos publications.
Les adresses officielles renvoient au texte en vigueur, jamais à un commentaire. Vous pouvez vérifier par vous-même ce que cette page avance.
Textes et autorités 6
- Code monétaire et financier, article L. 541-1 Définit le conseil en investissements financiers et le périmètre du statut.
- Code monétaire et financier, article L. 541-2 Renvoie au règlement général de l'AMF pour les conditions de compétence professionnelle.
- Instruction AMF DOC-2013-07 Exigences de compétence professionnelle des CIF. C'est le texte auquel se conforme le livret de formation.
- Instruction AMF DOC-2020-04 Exigences applicables aux associations professionnelles. Ses thèmes forment le programme suivi ici.
- Autorité des marchés financiers L'autorité qui agrée les associations professionnelles et sanctionne les manquements.
- Registre unique des intermédiaires Le registre auquel le livret de formation ouvre l'inscription, après adhésion à une association agréée.
À lire sur le site 9
- Ressource S'immatriculer à l'ORIAS, mode d'emploi Les pièces à réunir, l'ordre des démarches, les délais et les erreurs qui font rejeter un dossier.
- Ressource Choisir son association professionnelle Adhésion obligatoire, rôle réel de l'association, critères de choix et ce qu'elle contrôle chez ses membres.
- Ressource La responsabilité civile professionnelle Qui doit en justifier, quels montants minimaux, et ce que l'attestation doit mentionner : le cadre exact.
- Ressource Code monétaire et financier, les articles qui vous concernent Intermédiation en opérations de banque, capacité professionnelle, obligations d'information : les références utiles au quotidien.
- Dossier Le devoir de conseil à l'épreuve du terrain Ce que les contrôles reprochent le plus souvent, et comment le formaliser sans alourdir chaque rendez-vous.
- Dossier Apport d'affaires, ce que dit le droit Rémunérer une recommandation sans franchir la ligne de l'intermédiation non immatriculée : où passe exactement la frontière.
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- Article Formation continue, ce que le contrôle vérifie réellement Volume horaire, assiduité, pertinence des modules et pièces justificatives : le déroulé d'un contrôle, vu du côté de l'organisme.
- Article Construire son plan de développement des compétences Recenser les obligations de chaque collaborateur, les étaler dans l'année et sécuriser la prise en charge : une méthode en quatre étapes.